AI炒股配资 Stripe领跑AI代理购物, 令两大卡巨头如坐针毡

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随着Instinct、Meta的Muse这类AI助手在购物场景快速普及，Stripe在AI代理的支付链路中占据领先地位，这让两大信用卡网络巨头倍感紧张。

据熟悉卡组织的业内人士透露，巨头们担忧的根源在于：Stripe大量采用一次性虚拟卡完成AI代理发起的采购，会削弱卡网络对购物及支付流程的管控能力。万事达、维萨已经自研面向代理购物的支付技术，直接复用用户原有银行卡，让卡机构可以完整看到交易主体与采购内容。不过这套方案目前尚处于早期阶段。

普通用户线上购物时，一般会手动录入卡号，或是结账时选用已保存的支付方式。但AI代理代为采购时，需要一套安全机制处理支付信息，并且能够跨不同零售商复用。同时代理还需要风控约束，避免无节制超额消费。

Meta与Instinct都选择Stripe的Link数字钱包来解决上述痛点，该钱包安全保管用户的银行卡账户信息。当AI代理需要完成支付，Stripe会生成一张一次性虚拟卡，消费额度绑定用户已经审批通过的这笔订单。AI代理全程看不到用户真实卡号，卡片额度也可以防止过度消费。

商户处理该笔虚拟卡，就和普通银行卡交易完全一样；与此同时，Stripe再从用户本人的真实信用卡中扣款，完成资金清算。一笔采购会产生两笔银行卡交易，导致很难把最终用户和AI代理实际发生的消费直接对应起来。

一位了解万事达内部想法的人士表示，AI代理使用虚拟卡带来隐患：卡网络、银行、商户很难对交易实现全链路追踪，发生交易纠纷时也难以处置。卡网络与银行依赖用户历史交易记录识别风险与欺诈行为，这套模式会破坏原有风控链路。

虚拟卡也让Stripe在AI购物赛道抢占有利位置。相比卡网络，Stripe可以掌握更多用户通过AI代理产生的消费行为数据。凭借先发优势，在技术标准演进的博弈中，它的话语权甚至会压过卡组织。

“对维萨和万事达而言，业务最大的风险就是Stripe这套基础设施成为行业默认方案。”专注AI代理身份与支付工具的初创企业Self的联合创始人兼首席执行官勒内・赖斯贝格表示，“在代理电商场景下，该风险比传统电商结账流程更加突出。”

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AI代理购物尚处在发展初期，但已经在早期AI用户群体中迅速起量。例如Meta首席执行官马克・扎克伯格上周向投资者透露，Muse的1000万用户当中，超过四分之一会用该应用购物，购物已经是Muse最主要的使用场景，单笔交易平均金额超200美元。扎克伯格称，Muse上线后购物需求远超内部预期，上线第一周就不得不联合Stripe调高消费授信额度。

还有一个关键问题：Stripe可以让AI代理使用和用户原始卡片分属不同网络的虚拟卡。举例来说，用户实际绑定的是万事达卡，但AI代理消费时用的却是维萨虚拟卡。这会让交易流量与手续费从用户原始所属的卡网络中流失。

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Stripe在发卡业务上同时和维萨、万事达合作，但目前尚不清楚AI代理虚拟卡业务的交易流量在两大巨头之间如何分配。

作为应对，维萨、万事达推出替代方案：基于用户现有银行卡生成数字令牌，经过授权的AI代理凭令牌完成采购。令牌可以识别终端用户，而代理不会直接接触敏感卡号。两大巨头正在积极拉拢AI公司和商户，推广各自系统——维萨智能商业（VisaIntelligentCommerce）与万事达代理支付（MastercardAgentPay）。

例如，维萨与企业支付服务商Bill、Billtrust开展试点，允许授权AI代理支付买家已经审批的账单。维萨、万事达还与Anthropic合作，帮助商户基于Claude搭建自研AI购物助手。

虽然部分交易与试点已经落地，Stripe也已经接入维萨、万事达的令牌能力，但整体市场渗透率仍然有限。

不过在争取发卡银行支持令牌体系这件事上，卡网络可能握有优势。银行是银行卡支付的关键一环，交易能否成功完全取决于银行审批，是非常重要的同盟。